理財達人秀~技術分析~朱家泓與其他

【飆股在線等】第4集！｜均線完整教學 387%獲利密技 K神一條線買賣 短中長期通吃｜李兆華、朱家泓《理財達人秀》2020.08.26

&月線上揚操作法(選股)：做多不做空。

1回後買上漲
2盤整突破買進。

2603長榮航分析~

# 阿土伯名言/股市爆料同學會 20210711

「股價的漲跌
基本面是靠山
技術面看支撐壓力
籌碼才是決定股價的漲跌！」

航運股目前最重要就是在籌碼面的問題，股價用相對來講，位於歷史高點，所以一旦有個風吹草動就容易多殺多，人擠人，也就造就今天看到新聞利空就一窩蜂狂賣！

主力甩轎洗盤、長榮20分處置、長榮董娘解質押 (設質與質押)。

Q主力想進20分盤嗎？

如果主力想到貨就不會進20分盤。不好倒，倒的價格不優。
主力想拉貨，會進20分盤；價格好拉。
主力想甩轎：會進，容易洗籌碼。
主力想吃貨：會進，價格容易殺低，低價吃貨。

自營商季底結帳行情 你該知道的秘密！

 自營商季底結帳行情  你該知道的秘密！

文/超馬芭樂

隨著時間來到9月，已經是第三季的最後一個月，坊間通常會在此時討論「投信法人」的「季底作帳行情」，投信結帳時基於效率及報酬率，普遍傾向於鎖定短期具飆漲行情的中小型股，這部分市場多有著墨，超馬芭樂就不再贅述，事實上，除了投信法人的季底作帳行情，三大法人中的自營商，同樣也是季底要做動作，但操作上與投信法人不盡相同，因為自營商不是要作帳，是結帳！

列為「處置股、注意股」的股票 該續抱還是賣出?

 列為「處置股、注意股」的股票 該續抱還是賣出?

文/艾致富

投資人時常都會遇到想要買進的股票或正持有的股票被主管機關列為注意股票，一旦符合處置股條件，就會成為處置股，也就是股市買賣的警示股，造成股票列為警示股或是處置股的原因，主要多是因為漲跌幅、成交量、周轉率等交易出現異常現象，原本處置、警示股是主管機關為了避免人為過度操控股市，而制定的一套監督系統及準則，然而隨著近幾年政府開放現股當沖，盤面上警示股、處置股因為周轉率大幅提高也變得愈來愈多。

老王愛說笑~每周二五更新

 必學防疫在家三法寶！強勢股反彈如何等待三陽開泰？力守五日均線續彈，台股挑戰大魔王七千億高點？貨櫃航運強勢回歸！散裝、鋼鐵能跟上？2021/05/21

#老王的技術整理

*突破、支撐、盤整區間=沒有先看哪一條，短線看最近、長線看最遠。

一、缺口(多方/空方缺口)：沒有缺口，短線就看五日(均線)

二、近期大量低點守住/高點突破

三、均線：五十日均線(短線)、月季長線。

四、前高點/低點

五、趨勢線高低點

每週只花1小時，抓出高勝率波段飆股(丹尼爾)

 &五分鐘挑出波段主流股(軟體設定)

一、觀察大盤多空：指標在-1以上
二、快速篩選出波段主流股：
<篩選設定>族群漲幅第5名內、法人籌碼7名內、全台股族群強度8名內。
<技術面設定>20日K、60日K均線糾結+股價創10日新高。
>沒有族群的孤鳥不買。

K線籌碼~心得篇

 總結：

一、與股價最具高度正相關：1千張大戶、2主力買賣 3借券賣出餘額（因爲空方可能爲散戶～不認輸往上買，一路被嘎空~餘額降；主力低檔要反空為多，先還勸～餘額降)。
二、主升波段股，幾乎爲標準型態（籌碼三有三/二），直到型態被破壞。
>型態破壞：1籌碼出現兩次：三天主力爲綠 2大戶開始降。3借券賣出餘額增（不列入考慮，因爲可能因嘎空而上漲）；非主力籌碼飆股，不在此限。
三、主升波段股，未必都為籌碼鎖定股(少數例外)，EX：富邦。(雖主力鎖碼不明顯，但富邦至少千張大戶在50%以上)

42日線法~ 戴柏儀

蠻簡單的操作法，多頭操作可用。

一、實際操作可更彈性：以不用分上緣下緣，可全數以下緣為主；42日K也可改為季線。

二、此方法為<短期>支撐與買賣點；仍要搭配均線判定。EX：月線易反彈、季線有支撐、破季線走空、站上季線走多等。

三、當42K與60K距離遙遠：42K幾乎是一個反彈的中繼站；三天內反彈無法站上，會再下探季線(60K)。若42、60兩條很近，可直接看60K。

老王愛說笑~老王給你問

整理老王的簡易觀念問答。

外資期貨空單增加 大盤會轉弱嗎？(外資淨未平倉 轉負)(外資台指期結算算法、外資淨多單什麼意思？)

 M外資期貨空單主要為避險；一、股市回檔損失較少  二、現貨無法馬上賣(沒人接手，自己也會虧損)，但當趨勢反轉要轉賣時，大幅下跌(權值股、大盤指數)，有空單在外資虧損也會減少。

2009年<外資期貨空單增加=外資淨未平倉 轉負>持續了一個月，這個期間股價仍大漲，之後股價就大跌一波。當看到<外資淨未平倉轉負>，未必馬上去空或轉空，但代表外資長期看空未來。

2021年 從2020年底~2021年四月<外資期貨空單增加=外資淨未平倉 轉負>一直為負，股價仍不斷上漲，市場型態改變(資金氾濫)，因此股價並未反向走跌，只能說這個泡泡不知何時會破，仍要小心；市場雖不合理上漲但市場資金過剩，導致<外資淨未平倉 轉負>已變常態？後續仍要觀察。

老王說實話2

 【老王說實話2】第1集！月花900元能翻20倍？老王、梁赫群3招不藏私 窮忙族抄捷徑4倍速翻身！｜李兆華、老王、梁赫群《理財達人秀》2018.12.19

油價上漲，航運股下跌；油價下跌，航運股上漲。
Q1000元可以買甚麼？1000原就是一張刮刮樂的錢，買刮刮樂不如買選擇權。

&選擇權：不要做賣出，就不會倒賠；只做買進，最多賠掉本金。
EX：看多台股：買進-買權CALL、看壞台股：買進-賣權PUT。

老王說實話1

老王說實話第1集！「我長大後都不參加除權息」 - 李兆華、老王《理財達人秀》2018.07.18

Q可以參加除權息的股票，除權息之前觀察？(有一點就不行。等回檔再買。)

一、外資投信要買超

二、千張大戶上升

三、股價在除權息前不可大漲(大漲一波)。可買：不能漲，也不可破底。

教你看懂 RSI 相對強弱指標

補充應用：【精彩片段】RSI鈍化搭配這條線超無敵？完美獲利怒賺一波！

RSI超過80觀察：隔天回檔，就可賣。
RSI低於20觀察：落入低檔區，易反彈。
RSI高檔鈍化：RSI連續三天站上80以上，為高檔鈍化繼續噴，不要賣。
RSI低檔鈍化：RSI連續三天跌破20以下，為低檔鈍化繼續跌，不要買。低檔鈍化可以繼續空。
***搭配五日均線：
低檔鈍化反轉：當低檔突破RIS 20+站上五日均線，可買進(多)。若無站上五日線，可繼續空下去。
高檔鈍化反轉：當高檔跌破RIS 80+跌破五日均線，可賣出(空)。若無跌破五日線，可再放。

原文出處：教你看懂 RSI 相對強弱指標

2張圖秒懂如何用「一個指標」找波段高低點~~KD背離、MACD背離應用

投資人可以考慮再加上均線等作為過濾，例如高檔背離，並且跌破10日均線做空，或是低檔背離發生，並且站上10日均線時做多。

撰文者：陳君行　更新時間：2018-12-07   

原文出處：2張圖秒懂如何用「一個指標」找波段高低點

讓投資翻倍的魔數 — 72 法則

 72法則應用

一、台積電：歷年沒有低於12%的報酬。72/12=6，所以六年翻一倍都可能，300變600都有可能。

二、現金50萬：年獲利10萬。72/10=7。七年可以翻倍。(不含再投入的本金)

2008金融風暴相關名詞：MBS、CMO、CDO、CDS、房利美、房地美、雷曼兄弟

資料來源：不動產抵押貸款證券MBS是什麼？投資績效如何？要注意哪些風險？

不動產抵押貸款證券(英文: Mortgage Backed Security , MBS) ，

又可以稱為房貸抵押證券、不動產貸款證券化，它是一種金融資產證券化商品。

資產證券化是指將一組資產的未來應收現金流量，經過包裝並增強信用，透過發行證券的方式於證券市場發售。主要可分為兩大類：1金融資產證券化、 2不動產證券化。

2008金融海嘯、次級房貸【看電影學經濟】2008年銀行是如何把美國房市問題搞成全球金融海嘯？－《大賣空》（暴雷評論）

 原文出處：【看電影學經濟】2008年銀行是如何把美國房市問題搞成全球金融海嘯？－《大賣空》（暴雷評論）

延伸閱讀：2008金融風暴相關名詞：MBS、CDO、兩房、雷曼兄弟

讓我們陷入困境的不是無知， 而是看似正確的謬誤論斷           ~馬克吐溫

 2008 年的金融海嘯給世界經濟帶來了巨大衝擊，相信有許多人仍對這件事記憶猶新，而好萊塢也在 2015 年時將其翻拍成電影《大賣空》，運用詼諧嘲諷的情節排布讓大家了解當時金融海嘯的起因為何？以及市場上又有哪些先驅者成功遇見並從中獲利？

雖然電影已善用淺顯的介紹與簡單的比喻來讓觀眾了解那些艱澀難懂的經濟名詞，但仍有許多地方讓人略感晦澀，同時有些部分也值得更進一步做解釋。

2020肺炎疫情衝擊全球經濟...美國的救市計畫 VS 台股金價走勢

資料來源：肺炎疫情衝擊全球經濟...4張表解讀各國如何用政策救市！

資料來源：美國會敲定9000億美元振興案 紓困重點一覽

撰文者：財經M平方　更新日期：2020-03-18 瀏覽數：17,714

美國的救市計畫~第一輪20200318、二輪紓困方案20201220；紓困方案一啟動，馬上帶動股市金價走揚。1股市：因市場游資多、或資金流向升值國家、2金價：因貨幣貶值，帶動金價上揚。

20200319為台股本年最低點，隔日反彈。(股市、金價同步落底後走揚)

20201220為台股高檔整理，之後再衝一波。(股市、金價同步；股市到20210121回檔、金價於20210105回檔)金價的高點為20200806、20210105卻提早回檔的原因？

202003解碼瘋狂QE效應！史上最大的量化寬鬆（QE）潮，要來了！ (通縮、通膨、停滯性通膨)~~看看就好。

 原文出處：解碼瘋狂QE效應

史上最大量化寬鬆（ＱＥ）潮，要來了。《商周》彙整高盛、德銀、瑞銀、摩根史丹利和花旗等五大外資，以及各家機構等１２份報告。找出印鈔背後，對全球、對台灣和你我的影響。

2020.03.31  撰文者：馬自明 研究員：李大任

史上最大的量化寬鬆（QE）潮，要來了！

美國史無前例，啟動「無上限」QE，歐洲、韓國立刻跟進，他們透過銀行等體系注資，對整個市場撒錢。

美10年期公債升破1% 是風險還是機會？(美國十年公債殖利率的應用)

 原文出處：美10年期公債升破1% 是風險還是機會？

工商時報 數位編輯 2021.01.24

美國公債長期以來被視為以美元計價金融資產的錨定商品，合計規模超過50兆美元，對全球金融市場影響甚鉅，美債殖利率曲線的變化也始終是全球金融市場最關注的指標之一。

2019年八月美債殖利率曲線一度呈現「倒掛」現象，引發各界討論。而後在2020年初新冠疫情爆發後，美國果真步入經濟衰退，時間上恰巧與歷史經驗「倒掛後6~18個月經濟衰退」時點大致相符，也再一次印證殖利率曲線對於經濟預測能力。

2019~2021的黃金走勢與預測

原文出處：2021黃金走向預測 2021.01

儘管近期「負實質利率」繼續為黃金提供支撐，但由於市場通膨預期已來到高檔水平，以及美債殖利率的高速上行，皆已對黃金吸引力產生逆轉，使得黃金在 4Q20 間持續遭到市場拋售。 而展望 1Q21，在美國民主黨掌握參、眾兩院達到「完全執政」之後，估計將更有利拜登上任後推出新財政刺激，而這也將繼續帶動美國經濟復甦、美股獲利回溫、美債殖利率走揚，這些因子都可能更大打擊市場對黃金的避險需求。

投資黃金要知道的三大指標！(黃金期貨投資)

https://www.taifex.com.tw/cht/5/goldMargining

臺幣黃金期貨~保證金

https://www.yuantafutures.com.tw/investment_school_05

黃金期貨的種類

https://reurl.cc/YvMnax

【黃金投資懶人包】5分鐘告訴你，有哪些投資黃金管道？

黃金存摺/黃金現貨/黃金ETF/黃金期貨

投資黃金要知道的三大指標！

2020.10.08

 一、黃金的二大長線投資條件

我們在前一篇文章當中提到兩個影響黃金行情的指標：通膨與利率。當通膨提高，黃金價值容易上漲；而當利率愈低時，黃金比貨幣更有吸引力，因此黃金行情走揚。然而我們在前一篇文章的最後也提醒：通膨與升降息步調相關，兩者會對黃金行情有拉扯的效果，因此黃金的二大長線投資條件必須建立在通膨潛在提高動能再加上聯準會低利率政策！而這二大投資條件就延伸出三大關注指標：實質利率、美元指數、聯準會升降息機率，以下分別介紹。

2010歐債危機的原因、影響和解決方案分析

 歐債危機的原因、影響和解決方案分析

DailyFX團隊 2018年12月28日 15:21

摘要：歐債危機是指2010年發生在歐洲部分國家的主權債務危機，它是美國次貸金融危機在歐洲的延續，對歐元區經濟造成二次衝擊。最終在歐央行的極度寬鬆政策和全面救助計劃的支持下，歐元區才逐漸擺脫危機走向復甦。歐債危機的影響深遠，不僅限於導致歐元區經濟出現兩年衰退，更重大的影響在於打擊了人們對歐洲一體化的信心。

補充說明：你真的懂歐債危機嗎？Bloomberg動畫帶你了解歐元區的前世今生

然而歐債危機的引爆點是在2008年，美國的次貸危機引發了全球金融海嘯，希臘政府因此無法借到新國債填補支出和償還舊國債，而連鎖影響了其他國的經濟。

2011-2018回顧過去 10 年 3 次股災，最慘的一次 4 個月跌掉 28%

 作者 股市小P | 發布日期 2020 年 03 月 23 日 7:30 

台股 3 月 12、13 日表現突然風雲變色，本來內資還可以支撐加權指數在萬點之上，但在歐美股市經歷 9~13 日動盪一週後，亞股也在恐慌賣壓下大幅下修，16 日盤前美國聯準會降息 4 碼，一口氣將利率從 1% 降至 0%，市場解讀這是聯準會看壞後續景氣的訊號，造成道瓊期貨早盤再度下跌熔斷，抵銷了 13 日大漲 1985 點的反彈樂觀氣氛，台股 16 日開盤下跌 69.2 點，早盤一度拉至平盤之上，但歐美疫情惡化的新聞不斷放出，加上更多名人染病，市場擔心美股跌勢會再度失控，不少法人或散戶都選擇減碼，早盤翻紅後立刻翻黑，盤中跌幅擴大，終場大跌 411 點，以 9,717 點作收，成交量 2,093 億，較 13 日 3,036.51 億縮小，價格雖然更便宜，但美股表現不明，承接意願不如上週高。

1929-2008從歷史上重大股災看股市大崩盤的5個前兆~全球股災

股市崩盤前兆統整: 歷史5大股災

歷史上每次股災發生的原因都不同，但你必須了解到底為什麼股市會崩盤。股市崩盤不外乎就是幾個大方向，這邊跟你分享:

1. 股市市營率(本益比)過高，企業實際獲利無法支撐過高的市營率。

2. 房價因某些原因被炒得過高，房市崩盤連帶股市崩盤。

3. 市場上因某些原因導致資金過於充沛。ex: 利率太低、匯率影響使資金大量流向國內

4. 市場投機者過多，隨便買都有超高月報酬率。

5. 對於市場過度樂觀，認為新興企業可以為公司快速增加獲利。

巴菲特寫在 2008 年金融危機恐慌時的經典好文~Always股災>撒錢>通膨>錢幣貶值：好標的是對抗通膨的最佳辦法。

 (重點在黃底字：)從長期來看，現金會不斷被通脹侵蝕而貶值。事實上，政府為了應對目前的危機，很有可能會採取偏通脹的財政措施，這樣會使現金的貶值速度加快。

>>>小D：投資好的/有價值的標的：是對抗通膨最佳的方法。

>>>有人問如何才能成為巴菲特呢？巴菲特回：專注、專注、再專注。

>>>複雜的事情簡單作，簡單的事情重覆作。成功往往就是重覆作簡單的事情。

巴菲特寫在 2008 年金融危機恐慌時的經典好文

每年都有1兆新台幣大家分！300張存股達人實證：買進愈多的股票 就可分到愈多的錢！~通貨膨脹

 通膨這個名詞大家都不陌生，通膨會使物價變高，並造成我們購買能力的降低，相信大家也很清楚；不過通膨是緩慢漸進的，一兩年內的感受並不會太深刻，但是如果把時間拉長，就可以深刻感受到通膨的殺傷力了。（原文刊載於2018年1月）

經濟沒起色，股市卻漲翻天？原因：美國跌倒竟讓全球吃飽

 撰文者：楊少强

總經「強」週報 2020.07.09

摘要

1. 各國股市飆漲，動力有兩個：資金推動，和去美元化。美元資產已偏貴，美國疫情失控，資金湧入中港台等疫情控制較佳之地。

5次熔斷像夢一場！經濟數據爛、股市卻一直漲，發生什麼事？

 商業周刊

2020年5月15日·5 分鐘 (閱讀時間)

(來源：Dreamstime) 

作者：楊少强／商周

「南柯一夢」，這正是最近股市寫照。近來美股大漲，過去兩個月因疫情的跌幅已全部收復。如今標普500指數已回到年初水準，納斯達克距2月歷史新高只低約10%，連台股也從3月下旬不到9千點，如今在「萬一」徘徊。不久前美股5次熔斷、道瓊單日大跌逾千點，宛如夢一場。

債券的票面利率、到期殖利率(YTM)是什麼？買債券前要懂的4個財經知識，沒搞清楚前不要買債券

 原文出處：https://rich01.com/4-types-bond-rate/

在研究債券時，我們常常會看到票面利率、殖利率、當期殖利率、到期殖利率、贖回殖利率等等資訊，

常常把投資人搞得頭昏眼花，不同的名詞聽起來很相似，但意義差距卻可能很遠。

更有不肖的業者用不正確的利率誘導消費者購買債券，

到底買債券時哪個利率是投資人最需要關心的呢？

通貨膨脹是什麼？一分鐘看懂通貨膨脹率：其實沒你想的可怕

 原文出處：通貨膨脹是什麼？一分鐘看懂通貨膨脹率：其實沒你想的可怕

2014.07.17 市場先生

以下市場先生和你說明通貨膨脹的原因和來龍去脈：

1. 通貨膨脹(Inflation)是什麼?

2. 通貨膨脹怎麼發生的?

3. 通貨膨脹對誰有影響?

4. 如何觀察通膨數字?

5. 通貨膨脹有什麼好處與壞處?

6. 政府如何控制通膨?

信貸擴張與通膨~克魯曼教授~央行如何印鈔過程。

今天也來一點經濟的ABC吧…. 從克魯曼教授身上我又看到一個不熟悉但極感興趣的名詞：信貸擴張。據說這神秘的東西可以引發通膨，刺激經濟成長的效果。

　　先來談談當經濟蕭條時如何才能有刺激景氣的效果？　通常當市場蕭條需要刺激時，央行可以做的一件事就是印鈔票，放出大量貨幣進入市場，進而使利率降低。　而關鍵就在於印鈔票這個舉動，將會促成銀行信貸擴張的形成。

貨幣供給額(M1A、M1B、M2)，可以預測未來行情嗎?

是不是有看過新聞報說台灣目前錢太多，你一定會想說哪有，我的荷包根本快見底了，其實新聞說的是貨幣供給額，從2000年1月我們的貨幣供給額M2總共是18兆，到了2019年9月我們的貨幣供給額M2總共是45兆，20年的時間，貨幣供給額M2多了27兆，你說多不多呢! 這麼多的資金，如果可以拿來投資當股市成長的動能，是不是就可以預測股市的買賣點呢?!

貨幣供給額(M1A、M1B、M2)，可以預測未來行情嗎? 

簡單認識債券 什麼是公司債跟公債？

 2017 年 7 月 20 日

ETF美股—世界財經 文章來源ETF

在現實生活中，有三種單位可以發行債券，分別是政府、金融機構，以及私人企業。

無上限量化寬鬆後，通貨膨脹終於要來了嗎？

 歷史中總有相似之處，但從來不會重復。由新冠危機引發的全球流動性大增，再次引發關於通膨的討論。如果這一次的貨幣供應真的如西格爾教授所說，繼續快速推高M1的話，其帶來的乘數效應將是非常強大的。這種發展趨勢，對股票和房地產更加利好。對於想通過資產配置來提高回報的投資者，應該考慮到這種可能性，未雨綢繆，早做安排。

印鈔 ≠ 通貨膨脹 ！？ 五張圖看懂 銀行 體系的秘密

 2020 年 9 月 20 日

 文章來源：台灣銀行家   作者：台灣銀行家

全球中央銀行違背傳統貨幣理論狂 印鈔 票（實行 量化寬鬆 ），不怕引爆惡性 通貨膨脹 的原因，就在 銀行 放款需求不振。只要盯緊銀行放款增長率， 印鈔 盛宴就可以一直玩下去！8 月號《台灣銀行家》雜誌刊登了中央銀行副總裁陳南光與參事李榮謙聯名的大作《中央銀行角色的演變、問題與挑戰――兼論貨幣政策與財政政策的搭配問題》，清楚解析中央銀行任務的歷史演變，從政府的銀行（代理國庫收支）、銀行的銀行（銀行體系網絡與支付系統的核心）、市場流動性的最後提供者、最後貸款者（Lender of Last Resort），一直到 1990 年之後大溫和時期強調獨立性與物價穩定。

美國公債殖利率與股市的關聯分析(殖利率倒掛)~總結

2020 年 12 月 27 日

作者：賢哥不錯   文章來源：股感知識庫

結論：

&&美國 10 年期公債殖利率會領先股市創高，隨後債券殖利率與股市會同步下挫。

&&負斜率殖利率曲線（短債利率高於長債利率），若持續一段時間，是股市頭部的重要特徵之一。

https://www.macromicro.me/collections/9/us-market-relative/46/bonds-rate

美國10年/2年公債殖利率 價差(倒掛狀況)查詢

2021年股市續漲，實體經濟越慘？看懂「不均衡復甦」的隱憂

 2021年1月6日 週三 下午3:51 [GMT+8]·7 分鐘 (閱讀時間)

文／楊少強 圖／Dreamstime

2020年，全球度過了百年難得一遇的瘟疫年，如今世界經濟準備重新開機。商周團隊爬梳國內外27家機構的104份報告，展望2021年，幾乎一片看好。